台股震盪偏空！順流小畢做當沖，觀盤勢靈活操作 所謂當沖交易，指的是個股買賣在同一個交易日內完成，股票不「留倉」。在現股當沖交易稅減半等政策激勵下，光是過去兩年，台股就增加了將近 160 萬個當沖交易戶，而當沖成交金額占大盤成交量比重最高曾逼近 40%，很多當沖客搶當「航海王」、「鋼鐵人」，許多「少年股神」熱衷於當沖，但一不小心就大賠，甚至因誤判行情造成違約交割而減損自己的信用。 「以 2021 年為例，台股指數上漲近 24%，表現非常亮麗，但台股當沖客全年卻賠掉 453 億。」在台股從事當沖交易 15 年，已連續 70 個月賺錢的順流小畢（簡稱小畢）指出，做當沖交易的門檻很低，但大家一定要有系統地了解當沖交易，建立好操作上的心態，才不會經常「賺小錢，賠大錢」。 「我認識多位很厲害的專職當沖客，他們很快就能將交易的收入跟日常生活開銷拉開來，但我覺得自己在這方面沒有特殊天份，跟一般平凡人差不多。我原本經營自己的資訊公司，前後花了 2、3 年時間不斷學習、在實戰中調整各種當沖交易策略，找到穩定獲利的訣竅之後，才逐漸淡出公司的經營，專職做現股及股票期貨當沖。」 「我喜歡做生意、賺錢，不過，隨著公司員工越來越多、營運規模越來越大，我發現公司的管理是一門非常大的學問，而我本身並不喜歡做這樣的管理工作。」在小畢當年尋求轉型之際，剛好一位很要好的同學兼公司股東某日下午晃到公司，似乎不用上班，這讓他很訝異，詢問之下才得知，這位同學在操作台指期，而他在好奇心驅使下，開始接觸台股及台指期。 推薦閱讀：是強勢個股也是 台股創高關鍵，「高當沖比」的股票可以追嗎？搞懂３面向，帶你跟著大盤賺！   以開店概念做當沖交易，觀察盤勢變化多空靈活操作 小畢後來發現，從事金融商品交易，跟開公司或開店做生意的概念其實一模一樣，同樣必須先了解這個行業賺錢的方法，以及自己有多少勝算（跟同業的競爭力比較）。至於開公司或開店的時機，還要看大環境的好壞，貿然投入只會讓自己暴露在更大的風險當中，增加失敗或虧損的機率。 做個股當沖交易，最怕的是沒成交量、股價沒波動。小畢指出，台股開盤約半小時左右，即可預估個股當天的成交量，只要個股當天預估成交量放大，就代表其股價波動有機會變大，這樣的個股較適合做當沖；若個股成交量小，波動也小，當沖就不容易賺到錢。 當沖可以做多（先買後賣），也可以做空（先賣後買）。受美股重挫影響，近期台股大盤震盪下跌，很多人都認為很難操作，但小畢認為，只要成交量沒萎縮，股價波動加大反而擴大當沖的獲利空間。不過，他也提醒要順勢操作，也就是在當前偏空的盤勢中，盡量採取「先賣後買」的策略。 儘管近期台股盤勢偏空，但還是會有一些逆勢大漲的個股，甚至也有些「妖股」。小畢指出，如果大盤重挫，少數個股盤中卻能逆勢大漲 7%，這通常代表有特定主力買盤介入，不宜做空，否則很可能被修理（軋空）。至於妖股，指的是股價上沖下洗、做當沖容易被多空雙巴的個股，導致不斷地停損，這樣的個股也要避開。 此外，由於股票當沖交易的成本遠高於期貨，如果某檔個股同時有期貨，小畢偶而也會操作該個股期貨，以降低交易成本、提升獲利率。不過，如果個股期貨的成交量偏低，例如日成交量不到 1,000 口，抑或掛單數量太少導致買賣不易成交，就不適合做當沖。  推薦閱讀：無本當沖、少年股神 不是這麼好當！遇到這 2 種情況，小心賺不到錢 還身敗名裂...   克服心魔虛心檢討適時調整，不求每天賺 但求月月賺年年賺 小畢 2006 年開始投入台股當沖交易，先後歷經 2007 年美國次級房貸風暴、2008 年雷曼風暴暨華爾街金融海嘯，後來又遇上歐債危機，期間大環境的變化充滿未知與挑戰，甚至讓人驚心動魄，這也讓他練就相對穩健的當沖操作心法，「不求天天大賺，目標是月月賺、年年賺。」 他以過來人經驗指出，長期從事當沖交易都會不斷經歷「賺錢」、「賠錢」、「獲利回吐」3 種不同的狀況，「大家都喜歡賺錢、不喜歡賠錢，更不希望獲利回吐，但不論是遇到哪一種狀況，都要學會接受它，要不斷地虛心檢討（復盤），依據盤勢變化適時調整，不能老是將自己操作賠錢怪罪他人或大環境，否則永遠不會進步。」 小畢強調，當沖交易要成為長期贏家，除了要了解當沖交易的本質，更關鍵的是保持良好的操作狀態、心理狀態，尤其不能讓自己在有心理、財務壓力的情形下做交易，而且不論盤勢如何變化，都要嚴守操作紀律，不過度使用槓桿，嚴格執行停利與停損點。 推薦閱讀：小心「當沖」沖到大白鯊！買零股下錯單變整張，沒錢繳遭重罰！違約交割下場 超乎想像...   事先擬定合適交易策略，掛單成交避免追高殺低 當沖是「零和遊戲」，有人賺錢就同時有人賠錢，也就是「市場贏家賺輸家的錢」。因此，要成為當沖的贏家，必須學會在多方格局中「低買高賣」或在空方架構下「高賣低買」，這在事後從股價線圖來看似乎很簡單，但在實戰交易時卻很不簡單，必須在下單前做好規劃，擬定合適的交易策略，盡量以掛單（定價單）成交為主，避免追高殺低，盤中則依據股價實際走勢適時調整。 今年以來，全球經濟面臨通膨、聯準會加速升息縮表、俄烏戰爭等諸多不確定因素考驗，台股大多頭行情反轉，大盤成交量萎縮，當沖交易賺錢的難度明顯提高。儘管台股現股當沖交易稅減半措施已延長至 2024 年，但根據證交所統計，今年 5 月台股當沖戶數跌破 10 萬戶，相較過去 2 年的盛況不可同日而語。這也意謂過去 2 年新增的 160 萬個當沖交易戶，絕大部分已經縮手。 小畢表示，當沖操作不順（當日虧損超過自己設定的標準）時，的確應該降低交易量，或者休息一段時間，等自己較有把握的時候出手，「如果你把交易當成事業在經營，就是長長遠遠的事情，不是只有一天或是這麼一筆交易！」 在當前震盪激烈的盤勢下，當沖交易相較於波段交易，其實風險更加可控，因為當沖交易是「今日事，今日畢」，完全不必擔心美股隔日大漲或者大跌的衝擊，可以安心睡覺。   自寫程式開發輔助軟體，大幅提升選股效率 小畢在高中時期就開始培養寫電腦程式的專長，大學雖然是念建築系，但常承接需要寫程式的資訊專案，在大四就創立了自己的資訊公司，因緣際會成為微軟的產品顧問及約聘講師。他轉型專職從事當沖交易之後，也運用自己寫程式的專長，自行開發了一套當沖交易輔助軟體，大幅提升選股的效率，進而提高當沖的勝率。 CMoney 後來跟小畢合作，共同開發電腦版及手機版《獵股快手》台股當沖操盤軟體，可從 1,700 多檔上市櫃個股當中，快速篩選出符合當下選股條件（包括價量、多空策略）的個股，這有助於及時掌握較好的買賣點，提高當沖的勝率，畢竟當沖輸贏的關鍵往往就在那短短幾秒鐘。 此外，小畢濃縮了自己交易 15 年的實戰經驗，透過線上教學，跟大家分享在市場上存活並獲利的秘訣，有興趣的讀者可以進入 CMoney 理財寶「順流小畢」專區，深入小畢的當沖交易世界。 獵股快手APP下載體驗：https://flowbii.page.link/E5rk 線上影音課程連結：https://cmy.tw/00AOhn     錢雜誌 APP 上線啦！快下載你的隨身理財寶典：https://emagazine.page.link/AtYg 更多精彩內容，請鎖定2022年7月號《Money錢》  ( 圖：順流小畢臉書／本文內容純屬參考，並非投資建議，投資前請謹慎為上 )